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庞茂秀, 杨瑞成, 吕强, 夏冰. 跳跃扩散市场中的信用违约互换定价问题[J]. journal6, 2012, 33(1): 26-31.
PANG Mao-Xiu, YANG Rui-Cheng, LV Qiang , XIA Bing. Valuation of Credit Default Swaps in Jump Diffusion Market[J]. journal6, 2012, 33(1): 26-31.
在资产价值服从双指数跳跃扩散过程,负债服从连续扩散随机过程的假定下,考虑资产与负债的相关风险,建立了一个基于跳跃扩散过程的信用违约互换定价模型,并利用Gaver-Stehfest算法给出了该定价问题的违约概率,利用无套利原理的定价方法得出信用违约互换的定价公式.